Systematische Multi Asset Vermögens­verwaltung

Die individuellen Vorgaben unserer Kunden bezüglich Anlageprämisse, -horizont und Risikobereitschaft bestimmen die strategische Ausrichtung des Portfolios und das Gewicht der einzelnen Vermögensklassen.

Wir teilen das Vermögen auf unterschiedliche Regionen (im Aktienbereich), Segmente (im Rentenbereich) und Alternative Investments entsprechend der strategischen Grundausrichtung und des Risikolevels auf.

Die Portfolioallokation orientiert sich an einer festgelegten Vergleichsbenchmark. Die Zusammensetzung der Benchmark soll hierbei die Grundausrichtung des Vermögens unseres Anlegers widerspiegeln.

Auf Wunsch berücksichtigen wir bei der Anlagenselektion selbstverständlich auch Nachhaltigkeitskriterien.

Die Produktselektion innerhalb der unterschiedlichen Anlageklassen wird im Rahmen eines „Core-Satellite“ Ansatzes umgesetzt. Mit dem „Core-Satellite“ Ansatz verfolgen wir eine unabhängige und kostenbewusste Strategie bei der Auswahl sorgfältig abgestimmter Investmentprodukte.

Die Multi Asset Vermögensverwaltung besteht aus einem diversifizierten Marktportfolio zur kostenminimalen Replikation der Benchmark-Performance (Kern) sowie aus Smart-Beta-ETFs und aktiven Investmentfonds zur Generierung einer Outperformance (Satelliten).

Die Taktische Asset Allokation basiert auf der Annahme, dass zeitabhängige Renditedifferenzen zwischen Anlageklassen durch preisspezifische und makroökonomische Faktoren erklärt und – mit einer gewissen Genauigkeit – prognostiziert werden können.

Basierend auf Erkenntnissen der akademischen Literatur sowie empirischen Analysen, haben wir drei systematische Modelle entwickelt, um kurzfristige Allokationsempfehlungen abzuleiten.

Ergänzt werden die drei systematischen Modelle um den qualitativen Input eines hauseigenen Investment-Komitees. Der Einbezug des Investment-Komitees dient der Identifikation von Ereignisrisiken, die durch den systematischen Modellansatz nicht unmittelbar erfasst werden.

Wenn die Ertragserwartungen, aufgrund dauerhaft niedriger Zinsen, immer weiter sinken, spielen die Kosten der Vermögensanlage eine immer wichtigere Rolle. 

Wir prüfen und optimieren für unsere Kunden kontinuierlich sämtliche Anlagen auch unter Kostenaspekten. Wir sitzen mit unseren Anlegern in einem Boot: Je niedriger die Kosten, desto höher die Performance und damit ihre Zufriedenheit mit uns.